和讯保险消息 2017年9月9日，由和讯网主办的第二届中国寿险发展论坛在北京饭店国际会展中心举行。本届论坛主题为“服务实体经济 以保障创造价值――中国寿险变革与机遇”。南开大学金融学院朱铭来教授出席论坛，并发布由和讯网联合南开大学金融学院共同编制的《中国保险经理人信心报告》。
朱铭来发布《中国保险经理人信心报告》 和讯网联合南开大学金融学院编制
朱铭来：谢谢主持人。各位领导，大家上午好！
很荣幸这次能有机会和和讯网合作，一起完成中国保险经理人信心指数报告，对于我们学校来说应该是一个研究项目，对于我们业界来说也应该是未来的一个发展方向的指引。感谢和讯提供给我们院校这么好的一个合作机会。
因为时间的关系，我今天简单的把我们报告的一些概况跟大家汇报一下，报告还在进一步完善过程当中，完整最终的报告我们最后还会统一发布，今天把主要的结果给大家汇报一下。结合我们寿险业宏观情况，我们把一个经理人信心指数调查的微观信息和我们整个行业宏观的信息看看能不能有效的结合到一起。
我今天谈的内容包括四个方面：一是调研对象基本情况；二是宏观经济环境预测；三是寿险行业发展预测；四是所辖机构发展预测。
第一是调研对象基本情况。
我们一共收到反馈问卷122份，其中公司CEO级人物30份，分公司总经理级59人，支公司总经理33人，大体上各占的比例分别为48%、27%和25%，实际上就是分三级领导人，分别做问卷调查。大家知道，层位不同，考虑问题的内容和方式不同，基层的领导可能更多考虑的是业务、绩效、团队建设、具体产品销售。到了CEO层面，除了这些因素以外，还要考虑到集团内部的协调，刚才波士顿的何总也谈到了，还有公司未来整体的发展、经营战略、投资等等，考虑的内容不完全一样。调研对象从业情况的基本情况，大家看一下，我们基本上选取的样本都是具有丰富的从业经验，其中CEO和支公司经理级从业超过15年的达到57%，有高达84%的人在分公司这个级别从业年龄超过了15年，应当都是我们业界的精英级的人物。
第二是宏观经济环境预测。
大部分的保险经理人对于宏观经济的预测还是比较有信心的，这是我们行业未来发展的基础。如果按照从1分到10分给一个分数的话，基本上80%的经理人打分是高于7分的，表明对宏观经济未来的发展是一个比较乐观的态度。具体到影响宏观经济有哪些重要因素，这是一个多项选择，就是问一下我们的调研对象，你认为影响宏观经济的主要因素有哪些，是一个多项选择。包括国内货币政策、就业数据、固定资产投资等等，大部分人是一个综合性的考虑，把这些因素作为一个综合性的考虑。因为大家知道，按照我们宏观经济的基本理论，四大经济战略目标：物价稳定、国际收支平衡、经济增长、充分就业，是在全方位的角度下考核我们国家整体的经济情况。
90%的CEO对未来2018年中国A股市场前景非常看好，5%的CEO持谨慎乐观的态度，只有5%的CEO持比较悲观的态度。看完这个数据之后，有点超乎我的意料。因为我本人已经好长时间不碰股票了，我对股市的信心好像没有咱们CEO对股市的信心那么强。我分析了一下原因，可能我想主要是基于以下的考虑。因为按照今年整个宏观经济的形势来看，一个是国内的债券市场表现一般，虽然我们的股市目前的情况也不是多么高涨，但是香港的股市今年的情况发展不错。而且很多行业研究报告显示，我们经济最困难的时候已经快要过去了，国家去杠杆的政策对实体经济有一些利好，未来实体经济的盈利水平可能会有所上升。作为非金融业的上市企业，实体经济当中的标杆，这部分未来的利润可能会有一些比较好的发展趋势。基于这个，我想大家对未来宏观还是比较看好的。另外我们寿险业也必须要有这个信心，因为我们现在寿险业的投资资金运用当中也有相当大的比重是放在了我们的股票市场上，所以这也是体现了对于未来的一个预期。
有些宏观的数字，因为时间的关系，我就不详细解释了，大家可能都从一些行业报告里面能够看到。我们的CPI相对来说今年控制得不错，比较吻合，PPI还在同比进行回落。这样的话，剪刀差对企业利润率的改善仍然会有一些支撑作用。经理人采购指数刚才主持人谈了，由于我们稳增长的措施比较得力，非制造业PIM指数一直在50%以上，我们认为应该是过了经济的线了，所以宏观经济形势总体来看是往好的方向转化。
第三是寿险行业发展预测。
首先看一下当前寿险业整体的形势，然后再看一下调研者对行业发展的预测。去年的情况大家都知道，寿险业保费增长速度非常快，年底总的保费收入达到了2.17万亿，这是整个人身险业务。今年上半年保费收入达到了1.83万亿，刚才黄洪主席的报告里面也谈到了，比去年同期增长了26%，其中寿险业务增长了29%，健康险业务增长10%，意外险业务增长18%，尽管我们的监管政策处在强监管，严监管的驱使下，我们过去一些传统的产品逐渐的要推出市场，面临着产品和经营理念转型的问题，我们上半年的形势还是可以的，有一些监管政策的落地，具体效果要在下半年才能显现出来，但是相信我们各家公司在这方面已经做好了充分的准备，为进一步符合监管政策的要求，我们的产品需要做一些适当的调整。
刚才黄主席的报告里面也谈到了业务结构，这些年以来我们一直在强调保险回归保障，这也是我们整个行业回归本源的重要趋势。截止到去年，实际上我们保障型产品的占比已经占到了相当大的比重，今年上半年已经占到了将近五成，基本上我们是按照总体的“保险姓保”的思路完善我们后面相关的政策，指引行业往这个方向发展。这里面我想重点说一下，因为我对这个领域比较熟悉，后面我们在做问卷的时候，和各位CEO，各位分支公司的老总谈未来行业发展的时候都有一个问题，就是你对行业未来的险种哪个比较看好，你认为未来主要业务的增长点在哪里。大部分的回访者都谈到了养老和健康，养老的问题刚才郑秉文老师已经说了很多了，我就不再赘述了，郑老师是这个领域的权威。因为我本人一直搞健康险这个领域，对健康险领域相对来说熟悉一些。所以我想健康险发展到今天，应当说是一个非常好的发展趋势。而且在未来，它的发展速度会更好。
我看了一下国家卫计委今年刚刚公布的2016年的卫生发展事业公报，截止到去年年底2016年，我们卫生总费用大概是超了5万亿的规模，增长速度也是相当快的，占GDP的比重已经超过了6%。我们很长一段时间，卫生总费用占GDP的比重在4%、5%的区间游动，有若干年了，始终在那个位置上，我们卫生总费用占GDP的比重超过6%是第一次，应当说已经逐渐的接近了中等发达国家水平。因为中等发达国家水平的卫生总费用占GDP我们一般认为在8%左右，所以这说明我们健康产业医疗保障整个大的事业发展趋势未来是一个非常利好的趋势。
我想健康险这个领域，可能在座的今天都是各位老总，我谈点不成熟的个人看法。这个险种将来要发展，可能未来有三个方面的东西值得我们行业去思考。一个就是我们中高端人群相当于灾难性卫生支出的医疗保障机制，这个话是什么意思呢？因为我最近这段时间一直在做大病保险，跟着人社、卫计、民政做医疗救助大病保险。但是我们在做的过程当中发现，目前政府考虑更多的，大家都知道，脱贫攻坚、精准扶贫、医疗救助，更多的是穷人那个阶层。我们很多的国资保险公司也参与了大病保险和医疗就住在各地的经办管理，取得了很好的成绩。但是对于中等收入阶层来说，他们的医疗保障应该是一个什么样的结构？因为他的需求层次跟最低的那个穷人是完全不一样的。对于医疗服务的需求层次完全不一样。我们政府的兜底能够把穷人兜住，但是中等收入，或者我们说的中产阶级，当然这个词不见得准确，也不见得合适，这个阶层的医疗保障应该是一个什么样的保障？我想大家可以理解，中产阶级并不是说他的家庭收入水平相对稳定、相对高不会面临灾难性的卫生支出，中产阶级面临灾难性医疗支出的风险仍然很大，而且有可能造成家庭的因病致贫。所以我在很多场合说到，因病致贫这个概念绝对不止是针对最低的穷人，所以这一点可能未来需要我们行业在这个领域多做一些工作。
要发挥我们保险行业的优势，我们是搞长期投资的产品，理财的产品，这些东西过去做过，当然未来可能受到监管政策的一些调整，但是并不意味着这个优势我们将来没有，因为这是我们和社保相比一个最大的优势。举个最简单的例子，大家都知道我们社保的医疗保险有一个个人账户，那个个人账户现在目前有大量的结余，那个结余怎么发挥它的作用？我们搞商业保险的人都懂，你年轻的时候身体比较好，你看病的几率小，所以那个账户里才有结余。等到你老了以后，那个账户里面，随着你各种各样慢性病逐渐的增加，钱很快就会被花掉。但是我们现在社保考虑的是什么？是当期的现收现付，是当期的结算。如果我们在当期一定要把这个东西做平，实际上对于未来人口老龄化形势下整个基金的发展实际上风险是很大的。这个时候我们有些保险的产品，做一些长期的个人账户，因为现在各地政策允许购买一些商业的保险产品。我们这些商业的保险产品怎么能够发挥我们的优势？因为我们做过相应的测算。如果我们把一些投资型的产品、储蓄型的产品，能够把个人账户有效的使用起来，能够极大的缓解看病的压力。所以像这些问题，希望多谈两句，因为我对这个领域相对熟悉一点，跟大家分享一下。
当前寿险行业的基本走势大家都清楚，我们的监管政策1+4。我们看一下问卷结果，70%的保险经理人打分高于8分，对于我们未来的发展还是比较乐观的。无论是哪个阶层，CEO阶层，分公司、支公司，总体上都处在一个乐观的状态。影响保险经理人对寿险业发展预期判断的因素，这也是一个多选题。最重要的是未来市场需求因素，这个毫无疑问，还有监管政策、产品创新、投资环境、销售等等这几大类，都是共同考虑的因素。约有60%的保险经理人认为，2018年寿险业的消费者满意度将明显提升，规模保费和营销人员的数量也将有所上升。这里面很有意思的一件事，分支公司的信心我个人感觉要比我们CEO的信心还要大一点，在一线的同志可能对于具体业务的把控，他们的信心指数要更强一点。当然也可能是由于我们PPI考核指标的要求，必须要有这个信心。但是总体上来看，我觉得这样的一个结果应该说是比较好的，就是下面的信心比上面的信心还要强，完成任务的把握性就更大一点。
47%的CEO认为2018年寿险业务规模保费将出现10%的增长，应当说我个人感觉，未来的增长速度如果能在10%到15%，这是我们行业一个常态化，或者说一个非常好的增长结果。我们过去每年的那种30%左右的超高速增长，其实是一个不正常的状态。大家知道，那也是因为我们很多的业务完全的是储蓄型、投资型的产品，而不是保障型的。所以保障型的规模增长，能在10%到15%这个区间，我个人感觉应当是非常好的一个发展。利润水平，48%的CEO认为，2018年净利润水平将处在5%到10%。
当前政府大力支持税优健康险、税优养老险，53%的CEO认为，2018年健康险会有更好的增长前景，39%的CEO认为，养老险也将是寿险业发展的一大支柱。移动互联网为行业发展带来新的契机，销售模式、产品模式、理赔都是未来寿险业互联网创新考虑的一个重要的因素。如何充分利用互联网的优势，能够发挥我们未来创新性的发展。超过七成的保险经理人认为，在产品方面寿险业有一个较大的改进空间，哪些地方值得改进？大多数的认为在产品方面，还有在销售、公司治理、投资、理赔等各个方面，也有一些改善空间的可能。
第四是所辖机构发展预测。
每个人管的领域不同，管的内容不同，而且所处的地域不同，考虑问题有所差异。2018年，CEO将主要采取挖掘内部增长潜力和降低经营成本的措施来促进公司的发展。所以这一块的占比分别达到了36%和28%，这个比重主要还是从内部角度来进一步的提升管理水平，增加公司的活力，30%的受访经理人预期将来自己所辖的规模保费将实现10%到20%。所以在这里跟大家说明一下，我们当时设计问卷的时候是两个问题，一个是你对全行业发展的看法，另外是你自己对所辖公司、所辖区域未来增长速度的看法，这两个是有所不同的。因为各个公司的业务规模不一样，各个公司的大小、经营区域也不一样，所以我们希望从这里面看出一些差异性的内容。但是信心都是保持一致的，40%以上的经理人认为所辖机构的规模保费将达到20%到50%的增速。营销人员的增幅，2018年大家认为营销人员数量将出现20%以上的增长。
这里面我想说一下，因为后面我们也谈到了，就是你认为现在发展的动力，影响发展的一些主要阻力是哪些。实际上都会涉及到这个问题，就是关于我们的营销模式和未来营销人员的素质和能力的提升。我个人感觉，尽管我们现在在强调通过这种网络的优势，通过这种大数据的优势，通过互联网+的优势，降低我们相应的营销成本，把过去传统人对人的营销方式逐渐要跟我们现代科技结合，融合到一起。但是我个人始终有一个观点，就是保险是一个人文关怀非常强的行业。所以不能够简单的把它变成一个网上点击、网上数字，冷冰冰的就只是看一些数字销售的方式。
刚才波士顿的何总说的，生老病死残，我把一生这么多大的风险都交给你了，如果从头到尾我就是靠在网上点击完成的这个任务，而且关键是说我把这个风险交给你，你承诺来承担这个风险，相应所有的服务内容，这个东西我个人感觉未来更多的是需要人对人之间的服务模式，相对来说更好。所以在这里面，我想说一点就是，营销员队伍的建设我不认为他是一个要过时的营销模式，未来还是需要这种模式长期存在。而且我个人感觉，这种模式未来要有一个重大的提升，是你的营销人员的素质和能力。我们举个最简单的例子，过去我们简单的把这个商品卖出去，但是卖出去之后的服务有哪些？我们的公司并没有明确。所以我们的基本法整个体系考量，主要是考量他销售的业绩和绩效。但是所提供的10年、20年长期服务的要求，我们可能考量的很少。比如说我们最常见的一个产品大家都卖过，二三十年前就卖过，儿童的教育金保险。大家都知道，儿童的教育金保险是不是我们就把这个钱简单的给他就完了？存一笔钱，到时候按期返回给他就可以了。这个里面涉及到对未来买了这个教育金，将来想到海外去留学，你有没有这种相应提供的服务咨询能力？能不能帮我找一个比较好的相应的服务机构？倒不一定说你自己个人是这方面的权威，但是一个完整的服务产业链，保险公司是有义务要帮我建的。所以这是一点，未来我认为营销人员的队伍还是需要有一个进一步的提升能力。
这里面也谈到了，未来担忧的主要内容，人才储备不足是第一大事，监管政策的变化，我们不希望朝令夕改，希望是一个长期和稳定的，还有经营成本、投资收益这些因素。所辖机构保费增长最大的障碍是什么？66%还是营销团队的专业化，所以我刚才关于营销团队的建设多说了几句。还有增员最大的相应的阻力是市场培训、收入水平、行业，这是我们的老问题，将来需要加大这方面的投入。
因为时间的关系我说得比较仓促，有一些细节的内容没有来得及展开，欢迎各位领导多批评、多指正，也便于我们在后期相应报告的完善当中把一些新的内容加进去，谢谢各位！
