【市场聚焦】
1.【香港证监会放行网上开户港股网上开户要等细则】香港证监会发布《致中介人的建议通函在开户过程中核实客户身份》，称将允许券商在为客户进行初次非面对面开户时，使用内地及香港官方认可的电子签名来核实客户身份及签立客户协议。这意味着，继沪港通和深港通之后，内地投资者投资港股可能会有新的途径。
点评：目前香港证监会尚未发布具体如何操作的进一步指引或实施细则，内地投资者仍需等上一段时间。但是内地资金配置海外资产是大趋势，首先受益的是港交所(00388)和中资券商的国际业务。
2.【香港保险公司全面暂停内地客户银联刷卡付保费】中国银联确认将于10月29日凌晨0点起，全面暂停以银联为支付渠道缴纳香港保险保费。香港全部保险公司的保险产品(包括储蓄寿险和重疾险等险种)，保费不能再以银联刷卡方式缴纳。另有消息称，由于国内VISA、Mastercard的清算通道受银联控制，而支付业务涉及到清、结算业务，因此，从10月29日起，国内VISA、Mastercard信用卡到时也很有可能不能用于香港保险保费的缴纳。
【大势研判】
恒指周五收盘跌穿了23000点重要支撑关口，显示整个市场已经相当疲弱，主要的原因有以下几点：
一是全球性的大环境都很糟糕;二是美国总统大选进入白热化状态。市场各方已经风声鹤唳，债券市场出现了一些不好的苗头，示出投资者更愿意持有现金来回避政治风险。三是美元指数或许再度抬头。
盘面上看，金融类都表现不佳，消费类个股有所上涨。邮储银行(01658)连续出现大跌，中国宏桥(01378)依然表现稳定，成交量出现萎缩，接下来走势预计随大势会有小幅的调整，在7元附近应该会有好的低吸机会，中线继续看好。
从技术上看，恒指最后一道防线23000点已经跌破，目前已经处于空头排列状态，短期如果站不上23000，下一个支撑在22500点附近。
【要闻精选】
1.周末深港通全网测试顺利，并将在11月5日至6日进行稳定性测试。港交所行政总裁李小加曾称，通车日以周一为优先考虑，因此料将于11月中完成系统准备后的某个星期一开通深港通。
2.美国联邦调查局(FBI)再次调查民主党总统候选人希拉里的“电邮风波”，有民调显示，希拉里与特朗普的支持率差距收窄。
3.根据美国商品期货交易委员会(CFTC)周六公布的数据，以对冲基金为主的大型投机者本周再增持3.7亿美元美元净多头(对主要货币头寸加总)，使得净多头总数升至188.1亿美元，为今年1月份以来最高值。
4.Dealogic的数据显示，美国公司本月达成总额2489亿美元的并购协议，超过2015年7月创下的前历史最高金额2400亿美元。而上周的并购交易金额超过1770亿美元，创下单周历史新高。
5.有多家英国媒体传，由于家庭原因，英国央行行长卡尼或将于下周四(11月3日)英国央行发布季度通胀报告时宣布辞职。
6.标普仍维持对英国的“AA/A-1+”评级，展望仍为负面， 意指中期仍有可能再度调降对英国的评级。
7.10月28-29日的主要产油国会谈无果而终。因伊朗和伊拉克希望豁免，OPEC未能就如何减产的关键方案达成一致。
8.近日，澳门特区政府公布了系列数据。其中包括，第三季总体失业率(1.9%)及本地居民失业率(2.6%)按季持平;9月贸易逆差为55.0亿元，出口同比跌3.5%，进口同比跌8.5%;国庆黄金周期间零售业表现不及去年。
9.能源帝国投资于10月27日，场内增持光汇石油(00933)230万股，耗资509.91万港币，变动后持股占比29.16%。
10.周五港ADR指数收报22827点，跌127点或0.55%。
【产业情报】
1.【煤电顶牛再现 电力企业称盈利状况紧张】国家统计局数据显示，煤炭、钢铁等行业资产负债率逆势回升。随着煤炭价格上升，电力行业利润被侵蚀，电力行业可能将逐渐走向亏损，煤电未来的关系问题，则需要加快理顺。
2.【伊拉克和伊朗拒绝冻产】OPEC的技术会议陷入僵局，因为伊拉克和伊朗对数据有争议。伊拉克和伊朗称OPEC低估了他们的产油量，拒绝冻产。WTI 12月原油期货跌幅扩大至2.13%，刷新日低至48.63美元/桶。
3.【上交所债券新政：房地产公司债不得购置土地 哄抬地价者禁发公司债】上海证券交易所向债券承销机构发布《关于试行房地产、产能过剩行业公司债券分类监管的函》称，将对房地产、产能过剩行业公司债券发行审核试行分类监管。房地产、煤炭和钢铁企业应合理审慎确定募集资金规模、明确募集资金用途及存续期披露安排。房地产企业的公司债券募集资金不得用于购置土地，发行人应就此出具书面承诺，监管机构将持续监管发行人履行承诺的情况。还特别强调，房地产市场调控期间，在重点调控的热点城市存在竞拍“地王”，哄抬地价等行为，不得发行公司债券。
【资金流向】
南向港股通昨日净流入5.88亿人民币，使用额度5.6%。
板块方面：昨日港股资金净流入最多的5个板块是汽车、通讯器材、农产品(000061,股吧)、煤炭和地产。其中汽车板块净流入2.44亿港币，通讯器材和农产品分别流入1.46亿和1.22亿港币。
个股方面：
流入最多的10支个股：万洲国际(00288)、安踏体育(02020)、长城汽车(02333)、九龙仓集团(00004)、吉利汽车(00175)、联想集团(00992)、中国神华(01088)、中海油(00883)、中海外(00688)和广汽集团(601238,股吧)(02238)。
卖出最多的10支个股：华润医药(03320)、腾讯控股(00700)、汇丰控股(00005)、中国移动(00941)、工商银行(01398)、建设银行(00939)、长和(00001)、中石油(00857)、金沙中国(01928)和中国银行(03988)。
【公告解读】
1.宏华集团(00196)附属拟出售价值18亿美元的设施于ARGO
公司全资附属公司上海宏华海洋油气装备有限公司与Argo LNG Partners, LLC订立框架协议。ARGO计划向宏华海洋购买1套总值约18亿美金的平台式海上天然气液化工厂。ARGO是一间于美国德拉瓦州注册成立的公司，主要从事液化天然气生产及出口业务。
智通解读：宏华上半年收入12.96亿人民币，同比下滑41.8%，上半年亏2.51亿人民币。公司属于典型的强周期行业，随着油价周期盈利情况变化。
2.鹏程亚洲(00936)拟2.2亿元收购佳诚投资51%股权
附属祥盛投资有限公司拟向何晓阳收购佳诚投资有限公司51%股权，代价为2.2亿港元(单位下同)。其中1.1亿元以现金支付，另外1.1亿元将以承兑票据偿付。公告显示，佳诚投资有限公司间接持有广东大合80%注册资本，后者的主要业务为于广东省化州市培植、研究、加工及销售中药材化橘红。
智通解读：卖方保证2016年全年盈利不少于3304万，收购PE为13倍，作为单独中药原材料资产，收购价格略贵。
3.数字王国(00547)550万美元购互动娱乐(300043,股吧)技术业务
公司及附属DD Micoy, Inc.及与卖方Micoy Corporation订立该协议，向卖方收购协议项下的资产，总代价为550万美元，当中100万美元须以现金支付而450万美元将透过按每股股份0.61港元的发行价发行及配发约5717.21万股代价股份的方式支付。代价股份占扩大后已发行股份总数约0.46%。资产主要是由卖方拥有或持有而有关互动娱乐技术业务的所有知识产权，包括但不限于360度捕捉、多镜头剪接、动态串流、多镜头及多输入同步、数码传输及观察、多渠道、捕捉多全景影像、镜头辨认图像及内部 GPS 数据捕捉。于2016年9月30日，资产的未经审核价值约为27.5万美元。
4.天年集团(01178)向中民国际资本增发10亿股 31日复牌
公司折让17.43%按每股0.18港元向中民国际资本增发10亿股新股份，占扩大后股本16.82%。
紧随认购完成后，中民国际资本将持股16.82%，并成为最大单一股东。
5.凤凰医疗(01515)12.4亿港元购惠州医院60%及杭州医院70%股权
公司附属益生永信(北京)商贸有限公司向中信医疗健康产业集团收购中信惠州医院60%股份及杭州整形医院70%股份，总代价12.4亿港元，按每股9.5港元，发行1.31亿股代价股份支付，占扩大后股本13.54%。
据悉，惠州医院收购事项的代价为约6.55亿港元，杭州医院收购事项的代价则为约5.85亿港元。
6.金山软件(03888)建议分拆及上市附属北京金山办公软件
公司正考虑分拆北京金山办公软件股份有限公司及其附属公司于中国一家证券交易所独立上市。北京金山办公软件为公司非全资附属公司，目前主要从事办公软件业务及其相关服务。
7.康达环保(06136)：郁南县环保局与项目公司正式签立PPP项目协议
8.酷派集团(02369)附属与乐视控股等订立采购及推广框架协议
9.雅居乐(03383)斥资12.47亿元成立合资公司 开发中山土块
10.复星医药(600196,股吧)(02196)子公司获AbClon独家许可 于区域内使用AC101的知识产权
【财报速递】
1.东方航空(00670)前三季归于股东净利66.94亿元 同比增25.5%,上半年同比下滑9.32%
2.上海石油化工(00338)前三季归于母公司股东净利约41.3亿元 同比增83.91%，上半年同比增77.78%
3.东江环保(00895)三季度净利润同比大涨92%至1.74亿元，上半年同比仅增18.68%
4.马鞍山钢铁(00323)9个月净利润扭亏为盈至7.59亿元，上半年扭亏盈利4.53亿
5.扭亏为盈 中联重科(000157,股吧)(01157)三季度净利润3423.78万元，上半年亏损8.29亿，去年同期亏2.08亿
6.郑煤机(601717,股吧)(00564)前三季净利大增186.58%至1.28亿元，上半年转4222万，同比下滑28.26%
7.中煤能源(01898)前三季净利润约8.94亿元，上半年扭亏为盈赚2.25亿
8.复星医药(02196)前9个月纯利同比上升15.12%至21.77亿元，上半年同比上升15.1%
9.江苏宁沪高速公路(00177)9个月净利润24.39亿元，同比下滑1.11%，上半年同比下滑9.67%
10.比亚迪(002594,股吧)(01211)前三季净利同比增86.82%，上半年利润同比增长384%
11.比亚迪电子(00285)前9个月母公司权益拥有人应占溢利8.84亿元，同比上升39.41%
12.青岛啤酒股份(00168)前三季净利18.4亿元，上半年赚10.69亿，同比下滑10.82%
13.中国交通建设(01800)前三季净利同比增长12.1%至约112.74亿，上半年同比增6.55%
14.招金矿业(01818)前三季合并净利增长16.90%至3.35亿元，上半年同比增长13.07%
15.洛阳钼业(03993)前三季净利润约5.84亿元，同比跌8.96%，上半年同比增10.56%
16.中国忠旺(01333)前三季净利同比增长4.1%至26.2亿元，上半年同比下滑8.56%
17.中国中铁(00390)前三季归于股东净利增长16.91%至92.45亿元，上半年同比增11.78%
18.福耀玻璃(600660,股吧)(03606)前三季净利同比上升17.67%至21.75亿元，上半年同比增19%
19.广汽集团(02238)前三季净利润同比增加逾1倍至56亿元，上半年同比增127.6%
20.南航(01055)前9个月净利润同比上升37.45 %至64.41亿元，上半年同比下滑10.37%
21.上海电气(02727)前三季归于股东净利减少6.84%至17.69亿元，上半年同比下滑10.9%
22.长飞光纤光缆(06869)前三季净利5.81亿元，上半年3.55亿，同比上升16.33%
23.招商银行(03968)前三季净利上升7.51%至521.42亿元
24.中信银行(00998)9个月净利润同比增长4.91%至345.43亿元，不良贷款余额426.16亿元，比上年末增长18.21%;不良贷款率1.50%
25.中国电信(00728)首三季度纯利同比上升7.2%，上半年同比增长6.31%
26.安徽皖通高速(600012,股吧)(00995)前9个月净利润约7.01亿元，同比下跌0.25%
27.京能清洁能源(00579)9个月净利润14.5亿人民币，去年同期14.2亿元
28.国药控股(01099)归于母公司股东净利增长26.78%至35.96亿元，上半年同比增长32.15%
29.海尔电器(01169)前9个月公司股东应占溢利18.51亿元，同比上升1%
30.工商银行(01398)前三季净利润持平上年同期 不良贷款率1.62%
31.交通银行(03328)归属于母公司股东的净利润约为525.78亿元，同比增加1.03%;
32.农业银行(601288,股吧)(01288)前三季净利增0.52%至1541.75亿元
33.中国民生银行(600016,股吧)(01988)前9个月净利润约391.63亿元;同比增长2.05%;不良贷款率为1.57%，比2015年下降0.03个百分点。
34.光大银行(601818,股吧)(06818)前三季净利上升2.35%至244.37亿元
35.中国太保(601601,股吧)(02601)前三季净利减少41.3%至88.29亿元
36.新华保险(601336,股吧)(01336)前9个月纯利同比下跌44.6%至47.86亿元
37.中国神华(01088)前三季净利186.48亿元，上半年盈利108.3亿，同比下滑19.3%
38.合兴集团(00047)第三季度销售额同比增长4.8%，上半年同比增长54%
39.中海集运(02866)前三季亏损扩大至6.35亿元
40.中海发展股份(01138)前三季纯利同比上升67.42%，上半年赚18.5亿，增长118%
41.亚洲水泥(中国)(00743)前9个月亏损收窄84.56%
42.百奥家庭互动(02100)第三季付费账户收益上升2.6% 但账户数下降12.5%
43.东方海外国际(00316)第三季总收入减少13.8%至11.49亿美元
44.厦门港务(03378)前三季净利润同比增长5.5%至4.19亿元，上半年同比增长21%
45.金风科技(002202,股吧)(02208)前三季归于母公司所有者净利约21.41亿元，同比增加1.56%
46.MI能源(01555)首3季日均油气作业产量和净产量同比跌11%及9%
47.中国中车(601766,股吧)(01766)三季度纯利同比下跌5.54%至75.2亿元，上半年增长2.04%
48.思捷环球(00330)截至9月30日止前三个月收入同比减少11.8%
49.中国石油股份(00857)前三季度净利减少42.1%至207.86亿元
50.中信证券(600030,股吧)(06030)前三季度归于母公司股东净利减少50.33%至79.41亿元
51.光大证券(601788,股吧)(06178)前三季归于上市股东净利减少60.23%至23.86亿元
52.海通证券(600837,股吧)(06837)前三季纯利同比下跌42.48%至63.64亿元
53.招商证券(600999,股吧)(06099)前9个月净利润同比减少54.96%
54.HTSC(06886)前三季净利减少44.32%至48.1亿元
55.中国远洋(01919)前三季归于上市公司股东净亏损为92.20亿元
56.中海油田服务(02883) 前三季净利亏损92.46亿同比减少919.2%
57.兖州煤业股份(01171)前三季净利减少10.78%至10.18亿元
58.粤海制革(01058)前三季净利亏损约3159.6万同比增加29.8%
59.畅捷通(01588)前三季净亏损约1.11亿元同比增加18.08%
60.重庆钢铁股份(01053)前三季归于股东净亏损为30.91亿元
61.中材股份(01893)前9个月纯利同比下跌17.8%
62.京城机电股份(00187)前9个月净亏损同比扩大11.21%
63.南京熊猫电子股份(00553)前三季净利减少29.93%至7911.5万元
【大行评级】
大摩：三大中资油股中石化(00386)盈利最稳健，评级“增持”。
花旗：中国铁建(01186)第三季业绩好于预期，给予“买入”评级。
德银：合生元(01112)去库存仍承压，维持“卖出”评级。
汇丰：ASM太平洋(601099,股吧)(00522)毛利率提高，目标价看高至75元。
瑞信：安踏(02020)第三季零售业表现强劲，目标价上调至24.5元。
摩通：建行(00939)第三季业绩符合预期，评级“增持”目标价7.8元、
高盛：中国人寿(02628)受益于低息持续，“买入”评级目标价19.8元。
【交易闹铃】
江南布衣(03306)上市。
天年集团(01178)、民生珠宝(01466)复牌。
中航国际控股(00161)、浙江沪杭甬(00576)、红星美凯龙(01528)、重庆银行(01963)、中铝国际(02068)公布业绩。
